Estratégias De Negociação De Longo Prazo

4 Estratégias de negociação ativas comuns Negociação ativa é o ato de comprar e vender títulos com base em movimentos de curto prazo para lucrar com os movimentos de preços em um gráfico de ações de curto prazo. A mentalidade associada a uma estratégia de negociação ativa difere da estratégia de compra e retenção de longo prazo. A estratégia de compra e retenção emprega uma mentalidade que sugere que os movimentos de preços a longo prazo compensarão os movimentos de preços no curto prazo e, como tal, movimentos de curto prazo devem ser ignorados. Traders ativos, por outro lado, acreditam que os movimentos de curto prazo e capturando a tendência do mercado são onde os lucros são feitos. Existem vários métodos utilizados para realizar uma estratégia de negociação ativa, cada um com ambientes de mercado apropriados e riscos inerentes à estratégia. Aqui estão quatro dos tipos mais comuns de negociação ativa e os custos internos de cada estratégia. (Negociação ativa é uma estratégia popular para aqueles que tentam bater a média do mercado. Para saber mais, confira Como superar o mercado.) 1. Day Trading Day negociação é talvez o mais conhecido estilo de negociação ativa. É muitas vezes considerado um pseudônimo de negociação ativa em si. Day trading, como seu nome indica, é o método de compra e venda de títulos dentro do mesmo dia. As posições são fechadas dentro do mesmo dia em que são tomadas, e nenhuma posição é realizada durante a noite. Tradicionalmente, day trading é feito por comerciantes profissionais, como especialistas ou criadores de mercado. No entanto, o comércio eletrônico abriu esta prática para os comerciantes novatos. (Para leitura relacionada, ver também Day Trading Estratégias Para Iniciantes.) Alguns realmente consideram posição negociação para ser uma estratégia de compra e retenção e negociação não ativa. No entanto, posição de negociação, quando feito por um comerciante avançado, pode ser uma forma de negociação ativa. Posição de negociação usa gráficos de longo prazo - em qualquer lugar do diário para mensal - em combinação com outros métodos para determinar a tendência da direção atual do mercado. Este tipo de comércio pode durar vários dias a várias semanas e às vezes mais, dependendo da tendência. Os comerciantes da tendência procuram sucessivos altos mais elevados ou mais baixos elevados para determinar a tendência de uma segurança. Ao saltar sobre e montando a onda, tendência comerciantes objectivo para beneficiar tanto a subir ea desvantagem dos movimentos do mercado. Tendência comerciantes olhar para determinar a direção do mercado, mas eles não tentam prever qualquer nível de preços. Tipicamente, os comerciantes da tendência saltam na tendência depois que se estabeleceu, e quando a tendência quebra, saem geralmente a posição. Isso significa que em períodos de alta volatilidade do mercado, a negociação de tendências é mais difícil e suas posições são geralmente reduzidas. Quando uma tendência quebra, swing comerciantes normalmente entrar no jogo. No final de uma tendência, geralmente há alguma volatilidade de preços como a nova tendência tenta estabelecer-se. Swing comerciantes comprar ou vender como que a volatilidade de preços define pol Swing negociações são normalmente realizadas por mais de um dia, mas por um tempo mais curto do que trades tendência. Swing comerciantes muitas vezes criam um conjunto de regras de negociação com base em análise técnica ou fundamental estas regras de negociação ou algoritmos são projetados para identificar quando comprar e vender uma segurança. Enquanto um swing-trading algoritmo não tem que ser exato e prever o pico ou vale de um movimento de preços, ele precisa de um mercado que se move em uma direção ou outra. Um mercado limitado ou lateral é um risco para os comerciantes de swing. (Para mais informações sobre a negociação swing, consulte a nossa Introdução Swing Trading.) 4. Scalping Scalping é uma das estratégias mais rápidas empregadas por comerciantes ativos. Inclui a exploração de várias diferenças de preços causadas pelos spreads de bidask e fluxos de pedidos. A estratégia geralmente funciona através da difusão ou compra ao preço de oferta e venda ao preço de venda para receber a diferença entre os dois pontos de preço. Scalpers tentar manter suas posições por um curto período, diminuindo assim o risco associado com a estratégia. Além disso, um scalper não tenta explorar grandes movimentos ou mover grandes volumes, em vez disso, eles tentam tirar proveito de pequenos movimentos que ocorrem com freqüência e mover volumes menores com mais freqüência. Uma vez que o nível de lucros por comércio é pequeno, os scalpers procuram mercados mais líquidos para aumentar a freqüência de seus negócios. E ao contrário dos comerciantes do balanço, os scalpers gostam de mercados quietos que arent propensos aos movimentos súbitos do preço assim que podem potencial fazer a propagação repetidamente nos mesmos preços de bidask. (Para saber mais sobre esta estratégia de negociação ativa, leia Scalping: pequenos lucros rápidos podem adicionar.) Custos inerentes às estratégias de negociação Há uma razão estratégias de negociação ativa foram uma vez utilizados apenas por comerciantes profissionais. Não só ter uma casa de correção interna reduzir os custos associados com a alta freqüência de negociação. Mas também garante uma melhor execução comercial. Comissões mais baixas e melhor execução são dois elementos que melhoram o potencial de lucro das estratégias. Compras significativas de hardware e software são necessárias para implementar com sucesso essas estratégias, além de dados de mercado em tempo real. Estes custos tornam a implementação bem sucedida e lucrar com o comércio ativo um tanto proibitivo para o comerciante individual, embora não todos juntos irrealizável. Os comerciantes ativos podem empregar uma ou muitas das estratégias acima mencionadas. No entanto, antes de decidir sobre o envolvimento nessas estratégias, os riscos e custos associados a cada um precisam ser explorados e considerados. (Para leitura relacionada, também dê uma olhada em Técnicas de Gestão de Risco para Comerciantes Ativos.) Uma teoria econômica da despesa total na economia e seus efeitos sobre a produção e inflação. A economia keynesiana foi desenvolvida. A detenção de um activo numa carteira. Um investimento de carteira é feito com a expectativa de ganhar um retorno sobre ele. Este. Um índice desenvolvido por Jack Treynor que mede ganhos obtidos em excesso do que poderia ter sido obtido em um risco. A recompra de ações em circulação (recompra) por uma empresa para reduzir o número de ações no mercado. Empresas. Um reembolso de imposto é um reembolso sobre os impostos pagos a um indivíduo ou agregado familiar quando a responsabilidade fiscal real é inferior ao montante. O valor monetário de todos os produtos acabados e serviços produzidos dentro de um país fronteiras em um período de tempo específico. Opções de longo prazo e curto prazo Estratégias de negociação Muitos de nós comerciantes são treinados para procurar tops e bottoms e jogo os mercados em conformidade. Embora faça sentido na superfície, estas não são opções inteligentes estratégias de negociação. Jogando 8220tops e bottoms8221 é geralmente um jogo loser8217s (mais sobre isso abaixo) seguindo após ver uma parte superior ou inferior ter lugar pode ser a oportunidade de lucro mais lucrativo. Enquanto o mercado de ações recompensa essas oportunidades, no longo prazo, temos de estar conscientes dos prazos. Por exemplo, há uma maior chance de volatilidade do mercado no curto prazo, e isso pode confundir muitos que não estão focados em um quadro maior. Let8217s dê uma olhada no longo prazo e um curto prazo estratégias de negociação de opções eu confiar em 8211 e que são comprovados para o trabalho: Estratégia de longo prazo: Análise de política Fed Eu torná-lo um hábito de olhar para a imagem grande, por isso a cada dezembro , Eu faço uma análise de onde a política de Fed é e onde é provável que seja durante os doze meses seguintes. Uma política Fed altamente flexível diz-me que o mercado de ações tem apoio e apoio, o que significa que podemos olhar para a frente a um bom ano (enquanto totalmente esperando alguns chicotes de volatilidade). Uma política hawkish diz que nós precisamos puxar para trás algum em nosso risco e pisar com cuidado. Minha avaliação anual do Fed me dá uma boa leitura sobre como o mercado de ações pode realizar ao longo do próximo ano, mas it8217s apenas um posto de guia. Eu sei que há um número ilimitado de incertezas que podem descarrilar minha hipótese, mas um ano é um plano de longo prazo para mim, e eu vou cumpri-lo, a menos que a informação que estou recebendo a partir do mercado muda mudanças no meio. Estratégia de curto prazo: tendências de ações Um guia de curto prazo eu uso são gráficos de ações, que orientam a minha decisão de iniciar ou terminar um jogo de opção. No entanto, eu não vou esfaquear um fundo ou tentar pegar um top. Um oversold ou overbought estoque ou mercado pode ficar assim por um longo tempo, mas quando se transforma e segue com algum volume e compromisso, então uma tendência pode ser estabelecida. Eu quero ficar no topo dessas tendências, porque as probabilidades de usá-los para bancar um lucro são muito melhores do que adivinhar em uma parte superior ou inferior. Se você optar por ir com a última abordagem, aqui o que acontece: You8217ll manter escolhendo vários pontos para o topo ou fundo como um estoque sobe ou diminui, mas you8217ll encontrar-se tão frequentemente que quando você finalmente fazê-lo direito, you8217ll estar longe em O buraco 8211 e seu estado emocional terão acabado de tomar uma surra. Negociação é muitas vezes comparado ao jogo por uma razão. Se você jogar blackjack e perder, digamos, sete mãos seguidas, você só sabe que você eventualmente vai ganhar, certo Mas você vai continuar levantando a aposta para cada mão Talvez essa mão vencedora finalmente venha quando você está para baixo para o seu último Chips, e enquanto essa vitória pode vir com algum alívio, você ainda está provavelmente no vermelho. A melhor abordagem é manter o olho na política do Fed a longo prazo. Durante o curto prazo, esperar por uma tendência a desenvolver, ser paciente para a confirmação e seguir, e depois jogá-lo em conformidade. Tomados em conjunto, essas são as estratégias de compra de opções de negociação. Post navigationBest Short Term Trading Strategies 8211 ATR Cálculo O 20 Day Fade é uma das melhores estratégias de negociação a curto prazo para qualquer mercado Bom dia a todos, eu queria deixar todos os leitores do nosso blog sabem que os dois últimos artigos e vídeos sobre a montagem Algumas das melhores estratégias de negociação a curto prazo receberam comentários maravilhosos de nossos leitores, e eu queria agradecer a todos por isso. Esta é a última parte da série e eu irei sobre a colocação de perda de parada e colocação de alvo de lucro para a nossa estratégia de desvanecimento de 20 dias que eu tenho demonstrado durante os últimos 2 dias. Se você não leu os artigos ou viu os vídeos, há um link para ambos abaixo. Tutorial Monday8217s Tutorial Tuesday8217s Na segunda-feira, eu demonstrei como aumentar o comprimento de uma média móvel aumentará suas chances de comércios indo seu caminho. O melhor número foi de cerca de 90 dias. Este exercício demonstrou como aumentar a sua média móvel ou seu comprimento de breakout de 20 dias para 90 dias pode aumentar sua porcentagem de negócios rentáveis ​​de 30 por cento de rentabilidade para cerca de 56 por cento de rentabilidade, isso é enorme. Na terça-feira, eu demonstrei como nós podemos fazer exame de um método que tenha a relação de vencimento terrível e inverta-a para fornecer uma porcentagem muito elevada dos vencedores comparados aos losers. Eu levei as fugas de 20 dias que renderam uma relação de vitória terrível e invertei isto. Em vez de comprar breakouts de 20 dias que fade-los e fazer o mesmo para a desvantagem. Eu também forneci alguns filtros para ajudar a aumentar as chances ainda mais. O método é chamado o fade de 20 dias e hoje eu cobrirei a colocação da parada da perda e a colocação do alvo do lucro para esta estratégia. Algumas das melhores estratégias de negociação a curto prazo são simples de aprender e de comércio Eu recomendo que você preste atenção porque eu acho que este método para fornecer cerca de 70 por cento vitória para perda rácio e executa melhor do que a maioria dos sistemas de negociação que vendem milhares de dólares. Lembre-se, não existe correlação entre métodos de negociação caros ou complexos e lucratividade. O desvanecimento de 20 dias continua a ser um dos mais rentáveis ​​e uma das melhores estratégias de negociação a curto prazo que já negociei, e tenho negociado praticamente todas as estratégias que você pode imaginar. Como funciona o Indicador ATR O indicador ATR significa Average True Range, foi um dos poucos indicadores desenvolvidos por J. Welles Wilder e publicado em 1978, New Concepts in Technical Trading Systems. Embora o livro foi escrito e publicado antes da idade do computador, surpreendentemente, resistiu o teste do tempo e vários indicadores que foram apresentados no livro permanecem alguns dos melhores e mais populares indicadores utilizados para negociação a curto prazo para este dia. Uma coisa muito importante a ter em mente sobre o indicador ATR é que it8217s não usado para determinar a direção do mercado de qualquer forma. O único objetivo deste indicador é medir a volatilidade para que os comerciantes possam ajustar suas posições, níveis de parada e alvos de lucro com base no aumento e diminuição da volatilidade. A fórmula para o ATR é muito simples: Wilder começou com um conceito chamado True Range (TR), que é definido como o maior dos seguintes: Método 1: Current High menos o atual Low Método 2: Current High menos o anterior Close ( Valor absoluto) Método 3: Corrente Baixo menos o anterior Fechar (valor absoluto) Uma das razões pelas quais Wilder usou uma das três fórmulas foi para garantir que seus cálculos explicassem lacunas. Ao medir apenas a diferença entre o preço alto e baixo, as lacunas não são levadas em conta. Usando o maior número dos três cálculos possíveis, Wilder certificou-se de que os cálculos explicaram as lacunas que ocorrem durante as sessões durante a noite. Tenha em mente que todo o software de análise técnica de gráficos tem o indicador ATR construir. Portanto, você won8217t tem que calcular qualquer coisa manualmente você mesmo. No entanto, Wilder usou um período de 14 dias para calcular a volatilidade a única diferença que eu faço é usar um ATR de 10 dias em vez dos 14 dias. Acho que o menor período de tempo reflete melhor com posições de negociação de curto prazo. O ATR pode ser usado intra-dia para os comerciantes do dia, basta alterar o dia 10 para 10 barras eo indicador irá calcular a volatilidade com base no prazo que você escolheu. Aqui está um exemplo de como o ATR se parece quando adicionado a um gráfico. Vou usar os exemplos de ontem para que você possa aprender sobre o indicador e ver como usá-lo ao mesmo tempo. Antes de eu entrar na análise, deixe-me dar-lhe as regras para a perda de stop e lucro alvo para que você possa ver como ele olha visualmente. O nível de perda de stop é de 2 10 dias ATR eo alvo de lucro é 4 10 dias ATR. Certifique-se de saber exatamente o que o ATR de 10 dias é igual antes de entrar na ordem Subtraia o ATR do seu nível de entrada real. Isto irá dizer-lhe onde colocar o seu nível stop loss. Neste exemplo você pode ver como eu calculado o lucro alvo usando o ATR. O método é idêntico ao cálculo de seus níveis de stop loss. Você simplesmente tomar o ATR no dia em que você entrar na posição e multiplicá-lo por 4. As melhores estratégias de negociação a curto prazo têm metas de lucro que são pelo menos o dobro do tamanho do seu risco. Observe como o nível de ATR está agora mais baixo em 1.01, isto é declínio na volatilidade. Don8217t esquecer-se de usar o nível ATR original para calcular o seu stop loss e colocação de lucro alvo. A volatilidade diminuiu eo ATR passou de 1,54 para 1,01. Use o 1.54 original para ambos os cálculos, a única diferença é metas de lucro obter 4 ATR e parar os níveis de perda obter 2 ATR. Se você está tomando posições longas, você precisa subtrair a parada ATR perda de sua entrada e adicionar o ATR para o seu lucro alvo. Para posições curtas, você precisa fazer o oposto, adicione a parada ATR perda para a sua entrada e subtrair o ATR do seu lucro alvo. Por favor, reveja isso para que você não fique confuso ao usar o ATR para parar a colocação de perda e colocação de alvo de lucro. Isso conclui nossa série de três partes sobre as melhores estratégias de negociação a curto prazo que trabalham no mundo real. Lembre-se, as melhores estratégias de negociação a curto prazo não tem que ser complicado ou custar milhares de dólares para ser rentável. Para obter mais informações sobre este tópico, por favor, vá para: Análise Técnica Trading 8211 Double Tops and Bottoms e aprender Análise Técnica 8211 O caminho certo Todos os melhores, Treinador Senior por Roger Scott, Hedge Fund Estratégia - É uma estratégia de investimento, usada principalmente por fundos de hedge, que envolve a tomada de posições longas em ações que se espera que aumentem em valor e posições curtas em ações que devem diminuir em valor. Você pode saber que tomar uma posição longa em um estoque simplesmente significa comprá-lo: Se o estoque aumenta em valor, você vai ganhar dinheiro. Por outro lado, tomar uma posição curta em um estoque significa emprestar um estoque que donrsquot próprio (geralmente de seu corretor), vendê-lo, em seguida, esperando que ele diminui em valor, momento em que você pode comprá-lo de volta a um preço mais baixo do que você Pagou por ele e devolver as ações emprestadas. Fundos de hedge usando estratégias de longo prazo de capital simplesmente fazer isso em uma escala maior. No nível mais básico, uma estratégia de longo prazo consiste em comprar um estoque subvalorizado e encurtar um estoque sobrevalorizado. Idealmente, a posição comprada aumentará em valor ea posição curta diminuirá de valor. Se isso acontecer, e as posições são de igual tamanho, o fundo de hedge beneficiará. Dito isto, a estratégia vai funcionar mesmo se a posição longa diminui em valor, desde que a posição longa supera a posição curta. Assim, o objetivo de qualquer estratégia de longo prazo é minimizar a exposição ao mercado em geral e lucrar com uma mudança na diferença, ou spread, entre duas ações. Isso pode soar complicado, então letrsquos olhar para um exemplo hipotético. Letrsquos dizem que um hedge fund tem uma posição longa de 1 milhão na Pfizer e uma posição curta de 1 milhão na Wyeth, ambas as grandes empresas farmacêuticas. Com estas posições, qualquer evento que faz com que todas as ações farmacêuticas a cair levará a uma perda na posição Pfizer e um lucro na posição Wyeth. Da mesma forma, um evento que faz com que ambos os estoques a subir terá pouco efeito, uma vez que as posições equilíbrio entre si. Assim, o risco de mercado é mínimo. Por que, então, um gestor de carteira assumir essa posição Porque ele ou ela acha que a Pfizer terá um desempenho melhor do que a Wyeth. As estratégias de longo prazo, como a descrita, que possuem montantes equivalentes em dólares de posições longas e curtas, são chamadas de estratégias de mercado neutras. Mas nem todas as estratégias de longo prazo são neutras no mercado. Alguns gestores de fundos de hedge manterão um longo viés, como é o caso das chamadas estratégias ldquo13030rdquo. Com essas estratégias, os fundos hedge têm 130 posições em posições longas e 30 posições em posições curtas. Outras estruturas também são usadas, como 120 longas e 20 curtas. (Poucos fundos de hedge têm um viés curto de longo prazo, uma vez que os mercados accionistas tendem a aumentar com o tempo.) Os gestores de acções de curto prazo também podem ser distinguidos pelo mercado geográfico em que investem, o sector em que investem , Cuidados de saúde ou tecnologia, por exemplo) ou seu estilo de investimento (valor ou quantitativo, por exemplo). Comprando e vendendo dois stocksmdash relacionados, por exemplo, dois estoques na mesma região ou industrymdashis chamado um ldquopaired traderdquo modelo. Pode limitar o risco a um subconjunto específico do mercado em vez do mercado em geral. As estratégias de longo prazo têm sido usadas por investidores sofisticados, como instituições, por anos. Eles se tornaram cada vez mais populares entre os investidores individuais como estratégias tradicionais lutaram no mercado de urso mais recente, destacando a necessidade de os investidores a considerar a expansão de seus portfólios em soluções financeiras inovadoras. Equidade estratégias de longo prazo não são sem riscos. Essas estratégias têm todos os riscos genéricos de hedge funds: Por exemplo, hedge funds normalmente não são tão líquidos quanto fundos mútuos, o que significa que é mais difícil vender ações que as estratégias que eles usam podem levar a perdas significativas e eles podem ter taxas elevadas. Além disso, as estratégias de ações long-short têm alguns riscos exclusivos. A principal é que o gestor de carteira deve prever corretamente o desempenho relativo de duas ações, o que pode ser difícil. Embora isso seja mais complicado que podemos explicar em detalhes aqui, essencialmente, isso significa que quando o mercado de ações cai acentuadamente, as posições longas podem perder mais do que posições curtas. Em resumo, as estratégias de longo prazo podem ajudar a aumentar os retornos em ambientes de mercado difíceis, mas também envolvem algum risco. Como resultado, os investidores que consideram essas estratégias podem querer garantir que seus hedge funds sigam regras rígidas para avaliar riscos de mercado e encontrar boas oportunidades de investimento. Obtenha informações abrangentes e atualizadas sobre 6100 Hedge Funds, Fundos de Fundos e CTAs no Banco de Dados Barclay Global Hedge Fund. LIVRE dados ao vivo sobre 6481 CTAs Hedge Funds